4月18日晚间，浦发银行发布了没有给投资者任何意外惊喜的2022年度业绩报告。年报显示，浦发银行去年实现营业收入1886.22亿元，同比下降1.24%；归母净利润511.71亿元，同比下降3.46%。这些数据与上月发布的业绩快报完全一致。自2020年开始，浦发银行已连续三年出现净利负增长。根据上市银行已发布的年报或业绩快报，目前只有两家银行去年净利出现负增长，另一家是净利同比下降24.92%的郑州银行。因此浦发银行是去年唯一一家净利负增长的全国性银行。

浦发银行去年的盈利能力不仅在股份行中垫底，也差于规模是其数倍的国有大行。年报显示，平安银行、招商银行、中信银行、兴业银行等股份行去年净利润增速在10%~25%左右不等，而国有大行的净利润增速普遍超过5%。投资者不禁想问，浦发银行到底怎么了？

净利连续三年负增长  降幅有所收窄

历史数据显示，浦发银行的净利润在2012年至2019年间一直持续增长，不过增幅表现为波动下行，数值变化区间为25.43%至2.47%。自2020年开始，浦发银行首次出现净利负增长，并持续至今。2020年，浦发银行实现归母净利润583.25亿元，同比下滑0.99%。2021年，归母净利润530.03 亿元，同比降幅超过9%，今年归母净利润511.71亿元，同比下降3.46%，降幅虽未回正但 已比去年收窄。

营业收入连续两年负增长  利息净收入减少23.6亿元

事实上，浦发银行的营业收入在2012年至2020年九年期间均持续增长，2020年度为1963.48亿元，同比增加56.83亿元，增长2.98%，达到近10年的峰值。

但自去年起，浦发银行的营业收入开始下降，下降幅度均明显小于净利润降幅，也有收窄趋势。2021年，该行实现营业收入1909.82亿元，比上年减少54.02亿元，同比下降2.75%；2022年实现营业收入1886.2亿元，相较2021年略降1.24%。

年报显示，2022年，浦发银行实现利息净收入 1,336.69 亿元，同比减少 22.89 亿元，下降 1.68%。利息净收入在浦发银行营收中的占比高达70.87%。去年该行实现非利息净收入 549.53 亿元，比上年下降 0.13%；其中，手续费及佣金净收入286.91 亿元，下降 1.52%，其他非利息收益 262.62 亿元，增长 1.44%。

在利息净收入中，公司贷款的平均收益率为3.91%，同比小幅上升0.07个百分点。但零售贷款平均收益率为5.86%，同比下降0.29个百分点。票据贴现的平均收益率为2.5%，也同比下降0.74个百分点。

业务及管理费同比增长5.26%

在收入减少的情况下，如果控制成本，净利润也不一定减少。但是，浦发银行去年的成本费用上涨超出营收下降的幅度。

年报显示，报告期内，浦发银行业务及管理费为526.07亿元，同比增长5.26%；成本收入比为27.89%，比上年增加1.72个百分点。其中，占比达到55%的员工费用从284亿元增长至289.37亿元，只微涨了5.37亿元；但占比超30%的其他费用从149.31亿元增长至164.95亿元，大幅增加15.64亿元，同比增长超10%。

同时，贷款和垫款减值损失为651 .43亿元，同比增长0.93%。

清收不良贷款366.53亿元

浦发银行业绩表现也被不良贷款拖累。年报提及，“报告期内，浦发通过加大现金清收、加强板块联动、拓宽处置渠道、试点个贷转让等多元化手段运用，全面加大不良清收处置力度，实现不良资产清收366.53亿元。”这一数据较2021年的360.4亿元进一步增加。

浦发银行不良贷款率双降 信用卡业务总收入同比增长14.85%

不过，浦发银行的年报里也有不少亮点。资产质量方面，报告期内，浦发银行坚持风险“控新降旧”并举，持续加大存量不良资产处置力度，不良贷款余额、不良贷款率连续三年逐季下降。

截至2022年末，浦发银行不良贷款余额746.19亿元，较上年末减少22.10亿元;不良贷款率1.52%，较上年末下降0.09个百分点;拨备覆盖率为159.04%，较上年末上升15.08个百分点;贷款拨备率(拨贷比)2.42%。

零售业务方面，客户总量与活跃度进一步提升，个人客户（含信用卡）突破 1.43 亿户，AUM 个人金融资产余额（含市值）达到 3.95万亿元，手机银行 MAU 增至 2,535 万户，较年初增 44%。报告期内，信用卡交易额 2.42万 亿元，同比增长 9.11%；信用卡业务总收入 437.33 亿元，同比增长14.85%。

集团化、国际化经营质效也有所提升 。报告期内，主要投资企业合计实现营收 124.41 亿元，同比增长 12.82%，净利润 40.99 亿元，同比增长 7.00%；国际业务平台资产合计 3,552.17 亿元，实现营收 49.05 亿元，同比增长 19.72%。

浦发硅谷银行去年净赚5200万元

美国硅谷银行风波发生之后，浦发与其合资成立的浦发硅谷银行也备受关注。在年报中，浦发银行也披露了浦发硅谷银行的最新经情况。

截至报告期末，浦发硅谷银行资产总额 231.71 亿元，净资产 20.69 亿元。报告期内，浦发硅谷实现营业收入 4.01 亿元，净利润 0.52 亿元。

年报显示，浦发硅谷银行成立于 2012 年 8 月，是中国首家拥有独立法人地位、致力于服务科技创新型企业的银行，也是第一家中美合资银行。浦发硅谷银行现注册资本 20 亿元人民币，浦发银行持有其 50%的股份。

分红比例不足30%  浦发银行给出四条理由

根据浦发银行昨日披露的2022年的利润分配方案，该行拟向登记在册的全体普通股股东每 10 股派送现金股利人民币 3.20 元（含税）。2022年度该行现金分红合计人民币 93.93 亿元（含税），现金分红比例为20.50%。这不仅低于大部分银行的水平，也低于该公司章程30%的规定。该公司章程第二百四十六条规定：“除特殊情况外，最近三年对普通股股东现金分红累计分配的利润应不少于最近三年实现的年均可分配利润的百分之三十。“

北青报记者发现，不少投资者对此提出质疑。浦发银行也在利润分配公告方案中对此特别说明，给出了四条理由。

一是国际地缘政治冲突等因素对全球经济产生影响，全球经济复苏仍存在一定不确定性，国内银行业务发展面临挑战，需进一步提升风险抵御能力；二是根据中国人民银行、中国银保监会发布的《系统重要性银行评估办法》，公司入选系统重要性银行第二组，资本监管要求进一步提高；三是为积极贯彻落实国家战略和监管要求，强化金融企业责任担当，公司将进一步加大信贷投放，提高对实体经济支持的力度，提升金融服务质效。

综合以上理由，浦发银行认为，公司年度现金分红方案结合了当前的发展阶段、自身盈利水平和对资本的需求，兼顾了公司股东的整体利益及公司的可持续发展。

股价表现有触底反弹之势

浦发银行的业绩低迷自然也拖累了股价表现。根据最新行情，浦发银行的市净率不足0.4，市盈率4.34，在42家A股上市银行中都处于倒数前10名的位置。

不过，自3月中旬以来，浦发银行的股价触底反弹迹象明显。经过3月9日之后连续四个交易日的大跌，3月15日以来，浦发银行股价已经自低点回升8%，最近已连续5个交易日上涨。

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文/北京青年报记者 程婕
编辑/樊宏伟