新一轮精选层发行申购现“加速度”，拟精选层企业也纷纷加快步伐，多家公司火速推出了“小IPO”方案。二级市场上，精选层概念股最新股价普遍涨超发行底价。
目前处于基础层的挂牌公司，也在快马加鞭推进精选层，多家公司已经一只脚跨入了创新层，有望在正式“升层”后申报精选层。分析师认为，建议关注其中满足精选层申报标准的企业。
多家拟精选层公司公布发行方案
日前，创新层企业车讯互联公布了经董事会审议的公开发行方案，公司拟向不特定合格投资者公开发行股票不超过2183.81万股（未考虑超额配售选择权的情况下），或不超过2511.38万股（全额行使超额配售选择权的情况下）；发行底价为每股9元。
这离公司启动精选层辅导不到两个月。车讯互联于今年3月25日宣布开启辅导，当时公司尚未披露2020年年报。根据公司发布的财报，去年公司业绩同比实现增长，扣非后净利润超过3200万元，而2019年扣非后净利润超过2700万元，符合精选层相关财务指标要求。
东方碳素同样在加速推进精选层，4月初公告开始辅导，日前这家公司的公开发行方案也已出炉：公司这次计划公开发行不超过3000万股普通股股票，采用超额配售选择权后发行股票数量不超过3450万股；发行价格区间为3.50-8.00元/股。
年报显示，东方碳素2020年业绩同比也实现了增长，净利润规模继续超过2000万元，且超2600万元， 达到进入精选层第一款的相关盈利条件。
时代银通则在“高调”宣布公司符合精选层进入的财务标准的同时，也公布了新三板公开发行方案。公司这次计划公开发行股票不超过1480万股，发行底价为10.88元/股。
壹创国际计划公开发行股票不低于100万股，且不超过1330.91万股，发行底价为10.00元/股。就在创新层企业纷纷加快推进精选层计划之时，目前处于基础层的挂牌公司也在快马加鞭，提前完成部分程序。
目前处于精选层辅导期的基础层公司汇群中药，已经披露了新三板公开发行方案，公司计划公开发行不超过620万股普通股股票，行使超额配售选择权后发行股份不超过713万股；发行底价为10.00元/股。从发行数量来看，汇群中药可谓正宗的“小IPO”。
股价涨超发行底价
在公布的公开发行方案中，拟精选层公司在确定发行底价时纷纷表示，最终发行价格将由股东大会授权董事会与主承销商在发行时综合考虑市场环境、询价结果、公司股票的交易价格、同行业可比公司估值等因素协商确定。
从二级市场来看，多家拟精选层公司股价已经涨超发行底价。车讯互联近日股价悄然走高，最新股价为12.82元，高于公司拟定的发行底价（每股9元）。
东方碳素股价持续攀升，在公布公开发行方案后，5月14日该股最高触及3.55元，创出最近一年的新高，收盘上涨超5%，报3.5元，与公司确定的发行底价一致。
去年第二轮精选层发行以来，新股发行价格普遍为发行底价或接近发行底价，今年新一轮精选层新股发行中，朱老六的发行价格即为上会前披露的发行底价。可见，发行底价很大可能成为发行价格的参考。
目前，精选层新股确定的发行底价，普遍低于申报精选层前最后一个交易日的收盘价，部分公司的发行底价较停牌前一日的收盘价低很多，业内人士认为这有助于公司保障发行成功。
不过，未来精选层新股的发行价格“下限”将有相关规定。根据证监会最新发布的精选层公司股票发行特别规定征求意见稿，“发行人向不特定合格投资者公开发行股票的，发行价格应当不低于公告招股文件前二十个交易日或者前一个交易日公司股票均价。”
“分层”后的精选层潜力股
上述已经公布新三板公开发行方案的汇群中药，正在等待升入创新层。根据全国股转公司最新公布的创新层初筛名单，目前处于基础层的汇群中药，已经成功进入今年分层定期调整的创新层名单。意味着在正式进入创新层后，该公司即可以申报精选层。
根据2021年创新层初筛名单，共计275家公司拟调入创新层，调整完成后，预计创新层公司数量将达到1292家。全国股转公司指出，从经营情况看，拟进层公司整体质地良好，具有较强的经营、研发能力，进一步充实了精选层后备力量。
除了汇群中药，合顺兴、威博液压、众信科技等多家处于精选层辅导的基础层企业，已经进入创新层初筛名单，有望在“升层”后加快精选层申报。业内指出，可以在2020年年报及定期分层中布局有精选层潜力的公司。
安信证券新三板首席分析师诸海滨分析认为，分层调整后创新层公司数或会增加，有一批志向晋升精选层的公司将由基础层上升到创新层等待申报。据2020年财务指标，建议关注其中满足精选层申报标准的企业。另外，当前创新层的1046家挂牌公司中，除去金融行业公司及2020年营收低于1亿元的公司，2020年归母净利润在1000万元至2000万元的公司有129家，这129家公司具有一定的业务规模基础，且有良好的盈利表现，或具备进入精选层的潜力。
他指出，多家公司已公布申报精选层意向，建议结合估值和赛道优中选优。（梁秋燕）
编辑/田野
