日前，中国最早成立的P2P网贷平台拍拍贷（现已更名为“信也科技”）发布公告称，已成功完成存量（网贷）业务的清零和退出，成为首家完成清退的上市网贷平台。

无独有偶，近日外媒报道，美国最早开展P2P业务的金融科技平台Lending Club也发出通知，将在今年年底关闭其P2P平台。个人投资者将不再投资Lending Club发放的任何贷款。

从最早涉足到双双离场，两家标志性机构的退出，成为了P2P模式走向没落的最佳注脚。

根据拍拍贷发布的公告显示，目前，拍拍贷已经成功向助贷平台转型，致力于为有借款需求的借款人匹配适合的持牌金融机构资金。据外媒报道，作为P2P创始者，Lending Club最初100%专注于P2P业务，但多年来逐渐也转向了更加关注机构投资者的方向。Lending Club在发给投资者的邮件中表示，Lending Club将逐渐成为一家全方位金融科技市场银行。

对于助贷，目前还没有一个明确的定义。但是从多家金融科技公司的财报来看，所谓助贷，是指该类机构并不直接发放贷款，而是为借款人撮合匹配资金方，以实现资金的融通。

天风证券银行业首席分析师廖志明指出，目前，P2P平台转型方向主要有四种，分别是小贷模式、助贷模式、消费金融模式及综合理财平台模式。当前向助贷业务和综合理财平台转型，与传统金融机构合作，利用互联网积累的技术优势输出金融科技是转型的主要方向。

但转型助贷也并非易事。廖志明认为，助贷平台主要服务于持牌机构，而持牌机构通常会通过评估助贷机构的资产质量、股东背景、品牌流量、经营情况等方面来选择合作机构，这意味必须是在资产端具备核心竞争力的平台才更适合转型助贷，如流量、场景、获客能力、风控能力、用户数据等核心竞争力具有明显优势，因此当前能够成功转型助贷的P2P平台仍是少数。

中央财经大学中国互联网经济研究院副院长欧阳日辉表示，网贷专项整治已进入收尾阶段，在合法合规前提下，极个别的网贷机构有希望转型为助贷公司、小贷公司。但这个阶段，相关机构要紧跟当前新出台的一系列新的政策，在业务合规方面做细做实。

今年7月，银保监会正式落地了《商业银行互联网贷款管理暂行办法》（以下简称《办法》），对互联网贷款额度、风控以及第三方合作等方面均给出了明确要求。欧阳日辉认为，《办法》实际上也为P2P网贷转型助贷确立了长远的路线方向。譬如，此前，助贷平台为商业银行风险兜底的情况较多，如今《办法》明确“商业银行不得接受合作机构直接和变相的风险兜底承诺”，对于谋求转型助贷的P2P平台而言，在未来转型中，必须对风险分担问题予以规范，同时，要明确交易场景和业务模式。

随着头部机构转型步伐加快，在运营P2P网贷机构数量不断降低，今年8月，银保监会主席郭树清在接受央视采访时表示，互联网金融风险专项整治工作或于年底基本结束，转入常规监管。

今年9月，银保监会普惠金融部副主任冯燕在新闻通气会上透露，截至2020年8月末，全国在运营网贷机构15家，比2019年初下降99%；借贷余额下降84%；出借人下降88%；借款人下降73%。机构数量、借贷规模及参与人数已连续26个月下降。

欧阳日辉表示，从数量上来看，专项整治已取得了实质性和决定性的进展。历经四年多的专项治理，目前，存量网贷机构出现爆雷的风险和概率已经不大，在运营网贷机构有望在年底实现全部出清，但剩余平台情况不一，仍需实事求是、稳妥有序实现清退。

冯燕在新闻通气会上表示，要充分认识到后续工作时间紧、任务重、难度大，再加上疫情影响，剩余运营机构“三降工作”进展缓慢，存量风险依然艰巨，退而不清、退而难清的问题存在。冯燕称，下一步，银保监会将继续深入彻底开展网络借贷风险整治，如期完成整治收官工作。

文/中国银行保险报网记者 于晗

编辑/范辉