合规问题一直以来都是资管行业的“生命线”，不过，近日却有基金经理及资管机构因投资中存在的疏忽漏洞接到监管罚单。

其中，基金经理白冰洋在管理中银证券优势制造股票基金运作过程中未能勤勉尽责，2021年10月28日当未能保持不低于基金资产净值百分之五的现金或者到期日在一年以内的政府债券，被监管出具警示函。

基金君发现，10月28日，中银证券优势制造股票基金净值一度大跌7.06%，有业内人士猜测或是基金当日出现赎回导致现金类资产比例下降。

除了上述基金经理之外，中泰证券(上海)资产管理有限公司也因个别资产管理计划所投债券采用不合理估值方法等问题，被采取责令改正的监管措施。

一起来看看都发生了什么。

有基金经理接到监管警示函

3月17日傍晚，上海证监局官网挂出一份基金投研人员警示函，引发业内关注。

在这份《关于对白冰洋采取出具警示函措施的决定》中写道：

经查，白冰洋作为中银证券优势制造股票型证券投资基金的基金经理，在基金管理运作过程中，未能勤勉尽责，导致该基金在2021年10月28日当日未能保持不低于基金资产净值百分之五的现金或者到期日在一年以内的政府债券。

上述问题违反了《公开募集证券投资基金运作管理办法》（证监会令第104号，以下简称《公募基金运作管理办法》）第二十八条的规定。

根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》第五十六条第八项的规定，我局决定对你采取出具警示函的行政监管措施。你应当认真学习有关法律法规，严格遵守岗位职责，做到专业审慎、勤勉尽责，强化守法合规意识，切实维护基金份额持有人的利益。我局将在日常监管中切实关注你的履职情况。

如果对本监督管理措施不服的，可以在收到本决定书之日起60日内向中国证券监督管理委员会提出行政复议申请，也可以在收到本决定书之日起6个月内向有管辖权的人民法院提起诉讼。复议与诉讼期间，上述监督管理措施不停止执行。

基金净值曾出现超7%的单日大跌

公开资料显示，白冰洋目前是中银证券旗下基金经理，她在2005年至2009年任职于德勤华永会计师事务所；2009年至2012年任职于台湾群益证券上海研究部。2012年2月加盟中银国际证券有限责任公司，历任中银国际证券中国红1号、中国红基金宝投资主办人。

2015年8月，中银国际证券获得公募基金管理业务资格，2016年4月，中银基金发行首只公募基金——中银证券保本1号混合基金(现已更名为中银证券价值精选基金)，白冰洋出任首任基金经理，此后她还管理过中银证券祥瑞混合等基金。

目前她管理了包括中银证券聚瑞混合、中银证券价值精选、中银证券健康产业、中银证券优势制造在内4只基金，基金类型涵盖偏债混合、灵活配置混合以及普通股票基金，合计管理规模6.32亿元。

此次出现运作疏忽问题的中银证券优势制造股票基金成立于2021年7月8日，截止今年3月17日，目前最新净值为0.8633元，成立至今下跌了13.67%，不过今年以来该基金净值下跌不到10%，在同类基金中排名前四分之一水平，表现相对抗跌。

基金君注意到，在2021年10月28日，也就是监管发现中银证券优势制造股票基金未能保持不低于基金资产净值百分之五的现金或者到期日在一年以内的政府债券的交易日，该基金净值大跌7.06%，有业内人士猜测，当日现金类资产比例低于基金资产净值百分之五或是由于赎回导致。微博上网友也纷纷热议：

从基金持仓上看，该基金在三季度末前十大重仓股多是煤炭、石油、化工等资源类股，10月28日，上述三季度末的前十大重仓股平均下跌6.41%，当日中证煤炭指数也出现6%以上的单日跌幅。

中泰证券资管因债券估值方法不合理 
被采取责令改正措施

不仅投研人员，中泰证券(上海)资产管理有限公司也在近期接到监管罚单。

上海证监局在《关于对中泰证券(上海)资产管理有限公司采取责令改正措施的决定》中表示，中泰证券资管在开展业务过程中存在以下行为：

一是公司个别资产管理计划在所投资的债券已停止竞价交易的情况下，仍长期采用历史收盘价估值,估值方法不合理。上述情况不符合《中国证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》（证监会公告〔2017〕13号）第二条第二项，违反了《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》（证监会令第151号，以下简称《私募资管办法》）第四十三条的规定。

二是关联交易制度不完善，制度中对关联交易定价方法未进行规范。上述情况违反了《私募资管办法》第六十六条第一款的规定。

根据《私募资管办法》第七十八条的规定，证监局现决定对其采取责令改正的行政监督管理措施。

中泰证券资管总经理总经理及公司估值委员会委员徐建东、合规总监及公司估值委员会委员王洪懿也都因此被出具警示函。

编辑/范辉