高盛财报及零售数据利好，美股周五延续涨势，道指重返35000点上方。截至收盘，道指上涨382.2点，涨幅1.1%，报35294.8点；标普500指数上涨33.1点或0.8%，报4471.4点；纳指收高73.9点，涨幅0.5%，收于14897.3点。可选消费品和金融为表现最佳标普500指数板块。

五大行三季报全线超预期，业绩暗示经济前景向好

高盛三季度财报远超华尔街预期，全日收高3.8%。期内营收136.1亿美元，较去年同期增长26%，其中，投行业务营收激增88%至37亿美元，比华尔街预期值高出7.5亿美元，主要受到并购交易、债券股权承销的推动，该行咨询收入也创下历史新高。高盛上季净利润52.8亿美元，同比增长63%，该股年初至今累涨54.0%，跑赢大盘。

至此，包括摩根大通、美国银行、摩根士丹利、花旗、富国银行以及高盛在内的美国六大行悉数放榜，营收和净利润全线优于市场预期，净利润区间为37-77亿美元，美国银行以77亿美元净利润领跑银行股，高盛净利润增幅最大，较去年同期增长63%。华尔街大行业绩亮点在于，一是随着疫情改善、经济向好，各大行继续释放坏账拨备；二是兼并重组、上市活动火热，带来颇丰的佣金收入。

外汇交易公司Oanda高级市场分析师Edward Moya表示，银行财报描绘了美国消费市场健康、强劲的图景，显示大行持续释放坏账储备，交易收入放缓，贷款增长不一，消费者愿意承担债务。投资者看到上述现象后，很难对经济前景看法负面。年初至今，六大行累计涨幅区间17.2%-60.3%，其中花旗涨幅最小，富国银行领涨。

美股财报季开局强势，据金融数据公司FactSet的统计，第一周有41只标普500指数成分股披露财报，80%的个股每股盈利好于市场预期，该机构预测，整个三季度美股企业盈利增速料为30%。

CMC Markets首席市场分析师休森（Michael Hewson）表示，本周开局震荡，随后投资者似乎倾向于认为，尽管面临能源价格上涨和供应链中断的双重压力，企业利润仍能继续增长。总结一周，道指累计上涨1.6 %，创6月以来最大周涨幅；标普500指数周涨1.8%，为7月以来最佳周表现；纳指本周上扬2.2%。展望下周，奈飞、特斯拉、英特尔等大型科技股将会公布财报，其业绩表现将会决定10月中旬的美股反弹可否持续。

9月零售销售额环比意外升0.7%

美国商务部周五公布最新零售报告，9月零售销售额意外环比上升0.7%，此前市场预期值为下跌0.2%，前值0.9%；该指标年率13.9%，前值15.4%；撇除汽车的9月核心零售销售月率为0.8%，高于预期值0.5%及前值2.0%。分项来看，运动器材、乐器、书店的销售额环比增幅最大，月率3.7%，杂货店、加油站销售额分别环比增长2.0%和1.8%；健康及个人护理产品，电子商品是仅有的录得环比下跌的板块，销售额分别下跌1.4%和0.9%。

报告反映了消费市场广泛改善，商品需求仍然强劲，8、9月新增病例增加抑制了人们对旅游和娱乐等服务的需求，支出转向商品，这一现象或会给全球供应链带来更大压力，同时价格走高也可能贡献了零售销售额的增长。

本周先后出炉的9月CPI和PPI报告证实，批发端和消费者终端的价格压力顽固。安联投资管理高级投资策略师里普利（Charlie Ripley）表示，明确的是，整个夏季通胀持续高于预期，美联储难以忽视，一些市场参与者对通胀暂时性观点提出质疑。该机构认为，通胀居高不下将迫使美联储退出宽松。

机构料油市形成结构性牛市周期

两油周五继续攀升，周涨幅均在3%左右。美油日内升穿82美元/桶，续刷七年高位，连续八周周线上涨，布油向上触及三年高位85美元/桶，实现周线六连阳。

天然气和煤炭价格飙升促使人们转向石油产品，未来几个月原油供应趋紧的迹象增加。加拿大皇家银行资本市场分析师Michael Tran认为，在供应收紧和需求增强的推动下，全球油市正在形成一个强劲的牛市周期，目前处于多年结构性周期的初期。

来源/第一财经

编辑/樊宏伟