距离8月31日贷款市场报价利率（LPR）转换“最后期限”越来越近，五大行集体发布公告表示，即将开启存量贷款利率定价基准批量转换工作。8月12日，工商银行、建设银行、农业银行、中国银行和中国邮政储蓄银行已相继在其官网发布公告称，自8月25日起，对批量转换范围内的个人住房贷款，按照转换规则，统一调整为LPR定价方式。

8月末为最后转换期限

据了解，早于7月20日，交通银行也早已发布公告称，为简化客户操作流程，将参考银行业普遍做法，于2020年8月21日对尚未转换为贷款市场报价利率（LPR）或固定利率的存量浮动利率房贷，按照规则统一调整为LPR浮动利率加减点方式。

所谓LPR转换，是指将原来贷款合同利率（贷款基准利率）转换成LPR（贷款市场报价利率）。也就说，贷款的定价基准变了，由基准利率变为LPR。转换的对象是浮动利率贷款，包括个人贷款也包括企业贷款。这其中，大家普遍关心个人住房贷款利率转换。

根据人民银行此前发布的公告，自2020年3月1日起，金融机构应与存量浮动利率贷款客户就定价基准转换条款进行协商，将原合同约定的利率定价方式转换为以LPR为定价基准加点形成（加点可为负值），加点数值在合同剩余期限内固定不变；也可转换为固定利率。定价基准只能转换一次，转换之后不能再次转换。已处于最后一个重定价周期的存量浮动利率贷款可不转换。存量浮动利率贷款定价基准转换原则上应于2020年8月31日前完成。

客户自主转换率约20%

根据规定，贷款客户可以在8月31日前选择转为LPR浮动利率加点的方式或固定利率。不过，虽然说贷款客户可以自主选择，但部分客户似乎“自觉性”不足，记者从某大行业务相关人士了解到，当前在广州地区由客户自主选择LPR定价或者固定利率的转换工作平稳有序进行中，转换率约20%。

而近日五大行的公告则表示称，8月25日起，对符合转换条件但尚未办理转换的存量浮动利率个人住房贷款定价基准批量转换为LPR。若客户不接受批量转换，可于一定日期前自主转换；批量转换完成后，如果客户对转换结果有异议，可于2020年12月31日（含）前自助转回或协商处理。

当然，如果不想“被”批量转换的客户，可在各家银行规定的时间内，通过手机银行、网上银行或者原贷款经办行等途径进行登记。如中国银行的公告就指出，客户可在2020年8月24日（含）前，通过手机银行、网上银行和中行网点的智能柜台完成转换。贷款定价基准只能转换一次，转换之后不能再次转换。

另外，据工商银行广东省分行提醒，如贷款客户的业务当前处于逾期状态，需要首先偿还逾期部分本息，贷款状态转为正常后才可以进行批量转换。如果错过了批量转换，可在2020年12月31日前通过手机银行、智能柜员机等渠道自主办理转换。

融360大数据研究院金融分析师李万赋表示，贷款客户在具体办理时，需要与自己的贷款银行沟通确认。另外，房贷合同转换后，对应的合同变更、未来每月的还款方式和还款金额变更等各种细节问题，也建议用户在办理时一次性向自己的贷款经理咨询清楚，做到心中有数。

转为LPR方式更有优势

那么，对于贷款客户特别是房贷客户来说，转为LPR浮动利率加点的方式或固定利率哪个较有优势？业内人士指出，当前我国处于利率下行趋势，转为LPR浮动利率加点的方式更有利。

中关村互联网金融研究院首席研究员董希淼指出，对银行来说，如果未经客户同意就批量转换，将来LPR上行超过一定水平，不排除相关投诉可能增加，银行将存在一定声誉风险。因为，对借款人来说，如果什么都不转，其实就相当于固定利率――利率固定在现在的利率水平上。

而从中短期看，我国利率处于下行趋势。将存量浮动利率房贷转成以LPR作为定价基准，对借款人是有利的，有助于减轻借款人房贷支出。大型银行拟开展批量转换，主要出于满足央行宏观审慎评估（MPA）考核的需要。

李万赋也指出，从目前的形势来看，中长期LPR大概率仍将继续下行，因此用户选择转换成LPR定价基准的方案比较有利，未来利息支出会有所减少。部分用户的存量房贷利率为基准基础上打折水平，觉得变更为LPR定价基准会导致利率上升，实际上这个担忧大可不必，换锚政策充分考虑到这一特殊情况，因此特意提到转化成LPR后的加点数可以为负值，转换后的水平仍是原执行利率，不会比原水平高；另外，转化以后各年的加点数不变，也可以享受到LPR下行的红利。

当然，用户也不要抱着选择转换为LPR浮动利率后，就一定会每年都比上年利息减少的心态。虽然LPR大方向是下降的，但5年期以上LPR不会像1年期下降的幅度那么大，下降速度也会较慢，过程中也可能会有反复，尤其是不能保证每个用户恰好每个重定价日对应的上月LPR水平正好处于下行。如果用户非常保守，更注重房贷的稳定性，情绪上不能承受房贷利率上涨的哪怕一丁点可能，那还是建议选固定利率。

LPR转换

所谓LPR转换，是指将原来贷款合同利率（贷款基准利率）转换成LPR（贷款市场报价利率）。也就说，贷款的定价基准变了，由基准利率变为LPR。

举例：

房贷是10年期的，现在的利率是基准利率打7折，转换为LPR以后，贷款利率具体是多少？

基准利率和LPR两种定价方式的浮动方式不同。基准利率定价方式下，一般按比例浮动，比如基准利率上浮10%、下浮15%等；LPR定价方式下，按照点数来浮动，比如LPR加40个基点、减30个基点等。

贷款客户的这笔贷款，转换前，10年期参照的贷款基准利率是4.9%，打7折后的实际执行利率是3.43%，按照人民银行公告，商业性个人住房贷款转换后利率水平应等于原合同最近的执行利率水平，因此转换后的贷款实际执行利率依然为3.43%，但利率定价方式转换为以LPR为定价基准加点形成，转换后10年期贷款参照2019年12月20日公布的5年期LPR，为4.8%，因此，该笔贷款的定价方式转换为在5年期LPR的基础上减137个基点(4.8%-3.43%=1.37%，一个基点为0.01%),加点数值为-137，在合同剩余期限内固定不变。

编辑/李桁