据香港证监会网站昨天（6月26日）消息，香港廉政公署日前拘捕了港交所上市部首次公开招股审查组一名前联席主管及两名与他相关的人士。

港交所公告称，证券及期货事务监察委员会（香港证监会）与香港廉政公署采取联合行动，搜查两家保荐人公司的办事处。香港证监会是运用其在“证券及期货条例”下的权力进行有关搜查。

港交所称，香港交易所各项业务均保持最高标准的诚信及专业操守。香港交易所高度重视此事并将确保事件得到彻查，正全力协助香港廉政公署及香港证券及期货事务监察委员会进行有关调查。

最新透露的细节显示，香港证监会与廉政公署这次开展的联合行动名为“寒山”。消息指，这次行动中，出动了80名廉署人员及20张搜查令。共有2男1女被捕，各人现已获准保释。

廉政公署搜查了多个地点

香港廉政公署公布其搜查了另外多个地点，当中包括两间上市公司及一间财经印刷公司的办公室。香港廉政公署在行动中拘捕了香港交易及结算所有限公司（港交所）上市部首次公开招股审查组一名前联席主管及两名与他相关的人士，怀疑他们在该两间上市公司的上市申请审批过程中涉及贪污及公职人员行为失当。

香港证监会表示，作为上述联合行动的一部分，香港证监会正在对香港联合交易所有限公司（联交所）执行或处理上市及其他事宜的方式进行特别检视，而该等事宜或与上述调查有关。

香港证监会作为法定监管机构，在“证券及期货条例”下有责任监督、监察及监管港交所及联交所的活动。

香港证监会同时表示，由于调查仍在进行当中，现阶段不会作出进一步评论。

媒体直指港交所上市部

6月9日，据香港媒体报道，多名消息人士透露，某位曾负责新股IPO审批的港交所前高层，联同保荐人及律师行涉嫌“不当审批”及向个别申请人“放水”，协助不完全符合上市要求的公司通过审批，涉及超过30宗IPO申请，包括已上市的建筑股及餐饮股。报道指出，港交所已召开最高层会议商讨时间，并已将怀疑涉及事件的两家律师行及最少3家保荐人列入监察名单，被指“放水”的高层已离职。

港交所发言人6月10日回复表示，香港交易所是受到严格监管的上市机构，有既定而有效的内部流程和机制，包括上市审批程序。该行之有效的机制确保香港交易所的操作保持高度诚信和专业操守，包括处理任何不当行为。

港交所身份特殊。除了是香港唯一的证券交易所、负责审批企业上市申请以外，香港交易所还是一个上市公司。

在此前的2018年，港交所全年募集资金超过350亿美元，强大的“吸金能力”使其成为全球股市IPO的“募资王”。但新股上市后屡屡“破发”也遭人诟病，亦有投资者将港交所视为新股“屠宰场”。

据安信证券统计，2018年的港股新股上市首日破发率达34%，上市后一个月内破发率达82%，上市后三个月内破发率达88%。

在“贪腐“传闻传出后，港交所的形象和地位受到质疑，如何重塑形象，也是港交所需要迫切解决的问题。

原上市部负责人疑点最大

据腾讯《棱镜》报道，有知情人士透露该“离职人士”为原上市部负责人杨金隆，系港交所IPO审查小组联合主管，管理一个由70名员工组成的团队，负责监管新上市公司的申请程序，包括被视为新上市公司的交易、发布指引、制定IPO政策和审核招股说明书。在此之前，杨金隆于香港金融业工作了15年，2013年加入港交所，于今年5月初离职。    

市场分析称，这并非常规的离职。

一位熟悉杨的投行人士对《棱镜》表示，杨的业务能力很强，为人向来谨慎，并不相信其会做出违规的事宜。不过，据其透露，有关部门确实在对杨进行调查，一切结论都为时过早。若是属实，该投行人士觉得这对香港资本市场的影响非常大。

按照港交所现有的上市流程，杨金隆所在的上市科实际上是企业在香港IPO中需要面对的一道关卡，这也是上市过程中最为重要的关节之一。

常规来说，企业在港提交上市申请后，杨金隆所在的上市科需要对申请书把关，然后上市科将意见递交至香港证监会，最后再由上市科向香港交易所上市委员会进行解释企业符合上市的理由。

尽管港交所上市科不能完全决定一家公司最后能否上市，但若是不能通过上市科这一关也就意味着上市申请没有办法进入后续的流程。

若是上市科的“涉贪丑闻”属实的话，港交所也即将面临如何权衡上市科权力的难题。

早在2016年时，港交所曾经出现过一次“政策咨询”，即该咨询的核心在于，证监会希望在港交所上市科和上市委员会之上，增设“上市政策委员会”和“上市监管委员会”。

当时该咨询并未通过，而是最后证监会和港交所成立了一个上市政策小组。这个小组只有建议的权利，实际意义并不算大。

文/北京青年报记者 刘慎良
编辑/樊宏伟