中国证券监督管理委员会（下称“中国证监会”）、香港证券及期货事务监察委员会（下称“香港证监会”） 昨日联合发布公告，宣布内地与香港股票市场交易互联互通机制（下称“互联互通”）下的交易型开放式基金（ETF）交易将于2022年7月4日开始。当日晚间，上交所、深交所和港交所公告了正式纳入互联互通机制的首批87只ETF名单。其中，沪股通ETF共53只，深股通ETF共30只，港股通ETF共4只。

据悉，目前ETF纳入互联互通的业务规则、操作方案及监管安排均已确定，技术系统已准备就绪。下一步，中国证监会将持续优化完善互联互通机制，进一步拓展互联互通交易标的，加强跨境监管合作，促进两地市场互利共赢、共同发展。

首批87只ETF纳入互联互通机制

根据交易所披露的名单，首批正式纳入互联互通机制的沪股通ETF共53只，包括跟踪上证50、上证180、沪深300、中证500等核心宽基指数的ETF，以及科技、消费、医药、金融、国防军工、ESG等行业和主题ETF。

首批纳入互联互通机制的深股通ETF共30只，覆盖创业板ETF、沪深300 ETF等核心宽基产品，以及生物科技ETF、芯片ETF、碳中和ETF等代表性行业主题产品，主要集中在先进制造、数字经济和绿色低碳等领域。

港交所表示，ETF正式纳入互联互通标的后，所有香港及海外投资者，包括机构及个人投资者，均可买卖沪股通下的合资格上交所上市ETF以及深股通下的合资格深交所上市ETF。

首批获纳入互联互通机制的港股通ETF则共4只，包括盈富基金等，内地投资者于2022年7月4日起可通过港股通买卖这些ETF。

便利境内外投资者参与两地资本市场

香港证监会行政总裁欧达礼（Ashley Alder）表示：“ETF纳入互联互通是一个重要的里程碑，因为这是互联互通首度扩展至股票交易以外的领域。此举将促进香港发展成为ETF枢纽，并凸显香港在联系国际资本与内地市场方面所肩负的独特角色。”

业内人士认为，将ETF这一适合被动投资的指数化基金产品纳入互联互通，有利于丰富互联互通投资品种，进一步便利境内外投资者参与两地资本市场，增强A股对境外中长期配置型资金的吸引力，提高内地资本市场制度型开放水平，也有利于进一步巩固提升香港国际金融中心地位。

近年来，中国证监会持续推动内地与香港金融市场和金融基础设施互联互通，先后推出沪港通、深港通机制，优化完善沪深港通交易、结算、监管等各项制度，并在优化停牌机制，改革尾盘交易机制，完善持股上限管理方式等方面作了制度完善。截至5月底，沪深股通资金合计净流入约16334亿元，港股通资金合计净流入20098亿元。

各项准备工作已基本就绪

据中国证监会消息，中国证监会、香港证监会已就ETF纳入互联互通涉及的跨境监管合作、投资者教育合作等安排达成共识，双方将继续做好ETF纳入互联互通投资者教育和投资知识传播工作，加强执法合作，打击各类跨境违法违规行为，及时妥善处理重大或突发事件，维护互联互通正常运行秩序，保护投资者合法权益。

前期，沪深交易所已发布相关业务规则，明确ETF纳入条件及调整机制、交易安排等事项。同时，为确保市场准备就绪，沪深交易所已组织市场参与者进一步做好业务启动的相关准备工作，与会员机构开展多次交易系统通关测试，督促会员加强内部控制和风险防范，认真做好投资者教育服务。

沪深交易所表示，目前ETF纳入互联互通机制的业务和技术等各项准备工作已基本完成。

港交所方面则表示，将于7月2日举行推出前测试，推出前测试是非强制性质的，交易所参与者可自愿报名参加。

沪深交易所表示，将按照中国证监会统一部署，继续会同各方扎实做好ETF正式纳入互联互通机制前的准备工作，确保纳入机制顺利实施、平稳落地。

编辑/樊宏伟