半导体景气周期下，中芯国际二季度业绩亮眼。
8月5日晚间，中芯国际发布了2021年二季度财报，期内中芯国际销售收入为13.44亿美元，同比增加43.2%；归母净利润为6.88亿美元，同比增长398.5%；毛利率为30.1%，高于去年同期的26.5%。
在8月6日业绩沟通会上，中芯国际联席CEO赵海军介绍道：“第二季度毛利率成长，一方面产量增加，并选择了更高毛利率的产品，低价位的产品少了，高价位比例大了， 同时每种产品价格也升高了，（价格因素）带来的影响占9%左右。”
可见，产能和价格的双增长成为中芯国际的业绩成长的重要引擎，同时二季度的产能利用率也增长至100.4%。此外，赵海军还表示为客户提拉出货也带动了业绩，但是他指出：“为客户提拉出货的部分，不但不能够持续，还减少了接下来的出货。所以第三季度的销售收入无法继续大幅成长，预计环比成长2%~4%。随着市场变化，公司的精准攻关克难，我们将全年销售收入的成长目标和全年的毛利率目标上修到30%左右，但是实体清单、疫情以及全球产业链紧缺等不可控因素带来的不确定性依然存在。”
眼下，晶圆产能紧张的趋势还将持续，赵海军表示，产能的增加需要时间，目前来看，今年年底或者来年上半年不可能缓解供不应求的状况，加之疫情等不确定性还在，价格往上走有可能继续存在。
加速扩厂下半年释放新产能
在全球晶圆产能不足的情况下，各大晶圆厂都在扩大产能。集邦咨询发布2021年全球晶圆代工产值预估，2021年部分厂商将陆续扩大产能，预期今年整体晶圆代工产业产值将以945亿美元再次创下历史新高，涨幅达11%。
中芯国际也在加快扩产的脚步，目前，中芯国际在深圳、北京、天津都在建设或扩大厂房。据赵海军介绍：“我们12英寸成熟制程的产能在北京的工厂已经是满载，而且工厂里面的面积也已经用光，所以我们进行扩展。新建的深圳和北京工厂会有分工，把北京已经有的工厂的产量，一个月十几万片double（翻倍），就是将来在北京和深圳新工厂加在一起的生产量，新的8英寸工厂在天津扩建。”
新的产能主要集中在成熟制程，按规划，中芯国际今年成熟12英寸产线扩产1万片/月，8英寸成熟产线扩产不少于4.5万片/月，新增产能主要还是在下半年形成。
谈及成熟制程的产品需求，赵海军表示，今年上半年各个细分市场需求成长得都非常地快，包括射频芯片，主要在40纳米，MCU也在40纳米，高压驱动在55纳米和40纳米等。
尽管中芯国际面对着实体清单的影响，值得注意的是，中芯国际在先进制程上持续投入，FinFET/28纳米占比大幅提升至14.5%。
问及先进制程的客户订单情况时，赵海军表示：“此前我们做了很大的客户调整，原有的大客户不再生产，我们导入了很多新客户和不同的产品平台，但是这大概需要半年左右的时间才能实现。现在我们已经达产15000片一个月，客户也比较多样化，产能处于紧俏状态，供不应求。很多客户和新的产品还在不断地进来，因为我们产能很小，所以我们并不是很担心。”
但是他也坦言，在14纳米和28纳米的设备供应上有延迟。赵海军称，目前中芯国际正和美国政府、供应商及客户密切交流，想办法推动。“我们的确看到28纳米、14纳米设备的批文准证推进方面有延迟，我们的供应商还在一直努力做这件事，我们也在一直努力沟通，我们觉得还是可以想出办法的。我们也有第二供应商的方案，大家在努力去验证。”
产能供不应求涨价持续
从行业来看，产能供应不足、缺芯的情况还在持续。多位创业者告诉21世纪经济报道记者，目前整个市场处于混乱阶段，今年芯片出货的周期都会偏长，除了争夺晶圆厂商的产能，还需要抢封装测试的产能，产能已经排到了2022、2023年。
赵海军表示，目前市场的需求主要来自于三部分。首先，原有的存量需求依然稳固；其次，各类产品升级带来了增量，例如4G到5G的产品迁移，快充的普及，电动汽车及充电桩上量，智能家居的短距互联通信，碳中和行业的逆变器推行等等使单一终端产品的硅面积增加，也使总使用量大幅度增加。同时，半导体行业形态发生了转移，本土生产、在地生产的制造需求大大增加，三方面的需求叠加造成产能供应不足。
但是新产能的建设还需要时间，“从现在看，因为设备产能扩建的速度很慢，交货都很慢，所以新的产能供应没有那么快，要缓解现在供不应求的状况，我们看到，到年底或者来年上半年是不可能的。疫情也还在，国际的不确定性也还在，所以大家要建立库存，保证供应这件事情还是会继续进行下去，”赵海军谈道，“我们认为，在第三季度第四季度，关于价钱，现在大家都已经在各个公告或者市场已经讲出来，继续往上面走是有可能存在的。”
同时，他也指出：“我们相信在未来价钱能够持续稳定或成长，主要还是来自于细分市场的竞争力。在细分市场一些节点里面，产能会一直紧张下去。同时大家会越来越需求高质量的产品，比如电动汽车、高档手机或者工业应用里面的产品，像射频、MCU、高压驱动、特殊存储芯片等产品需求都是应用到价值比较高的产业链里面，它的价钱会稳定或者是继续成长。”
谈及涨价策略，赵海军表示，中芯国际首先会尊重契约，和客户协商，同时会跟着市场趋势走，“市场里我们走得比较慢的，别的同行发声做了，我们才开始做，幅度上也不是跳得很高，按照谨慎、契约、长期稳定的战略来做。不能因为暂时的涨价，导致最后客户跑了，我们不会这么做。”
来源/21世纪经济报道
编辑/樊宏伟
