近日，中证协披露了首次公开发行股票配售对象黑名单公告(2022年第7号)。公告称，在2022年6月的3个主板IPO项目网下申购过程中，有3个股票配售对象因违反相关规定而被列入黑名单，限制时间自2022年8月22日至2023年2月21日。

证券时报记者注意到，包括此次发布的名单在内，截至8月21日，今年以来中证协一共发布了7份首次公开发行股票配售对象黑名单、5份首次公开发行股票配售对象限制名单等公告，包括自然人、公司自有账户、券商机构、私募基金产品在内的400多个账户被限制在一定时间内参与打新。

限制打新增多3户

根据《首次公开发行股票承销业务规范》和《首次公开发行股票网下投资者管理细则》规定，为规范首次公开发行股票网下投资者及其配售对象的询价与申购行为，中证协决定对3个违规的股票配售对象进行处罚。根据中证协官网近日披露的信息，在2022年6月的3个主板IPO项目网下申购过程中，有3个股票配售对象存在违反《首次公开发行股票承销业务规范》第四十五条、四十六条规定的情形，因此被列入黑名单。

具体来看，此次被列入黑名单的3个股票配售对象均来自自然人账户，分别是余惠华自有资金账户、张序宝自有资金账户、傅林坚自有资金账户，受限制时间均为半年，开始日期和结束日期分别是2022年8月22日、2023年2月21日。

按照规定，被列入限制名单期间，网下投资者所管理的所有配售对象均不得参与科创板、创业板、主板等板块相关项目的网下询价及配售；被列入限制名单期限届满后，网下投资者拟继续开展新股询价业务的，应当重新向协会申请注册。

证券时报记者注意到，包括此次公告在内，截至8月21日，今年以来中证协一共发布了7份首次公开发行股票配售对象黑名单、5份首次公开发行股票配售对象限制名单、3份首次公开发行股票网下投资者限制名单、1份网下投资者异常名单和2份公开募集基础设施证券投资基金配售对象限制名单等公告，包括自然人、公司自有账户、券商机构、私募基金产品在内的400多个账户被限制在一定时间内参与打新。

从可查询到的情况来看，这些账户打新被限的一大重要原因，就在于弃购或部分弃购获配新股。

“拉黑”情形有哪些？

参照相关规定，此次被暂停打新的账户均违反了《首次公开发行股票承销业务规范》第四十五条、四十六条规定的情形。

其中，第四十五条明确，网下投资者在参与网下询价时存在下列情形的，主承销商应当及时向协会报告：使用他人账户报价；投资者之间协商报价；同一投资者使用多个账户报价；网上网下同时申购；与发行人或承销商串通报价；委托他人报价；无真实申购意图进行人情报价；故意压低或抬高价格；提供有效报价但未参与申购；不具备定价能力，或没有严格履行报价评估和决策程序、未能审慎报价；机构投资者未建立估值模型；其他不独立、不客观、不诚信的情形。

第四十六条明确，网下获配投资者存在下列情形的，主承销商应当及时向协会报告：不符合配售资格；未按时足额缴付认购资金；获配后未恪守持有期等相关承诺的；协会规定的其他情形。

网下投资者或配售对象首次出现上述规定的情形之一，协会将其列入黑名单6个月；网下投资者或配售对象同时出现上述规定的两种至五种情形或出现单种情形累计两次至五次的，或被证监会采取行政监管措施的，协会将其列入黑名单12个月。

编辑/樊宏伟